PPF - LPActive Value Fund USD A

Anlagestrategie

Das Ziel des LPActive Value Fund ist es, durch einen aktiven Selektionsprozess unterbewertete Private Equity Gesellschaften zu identifizieren. Der Fonds fokussiert sich dabei auf diejenigen Listed Private Equity-Unternehmen, welche √ľber eine komfortable Liquidit√§tslage, einen attraktiven Discount auf den inneren Wert aufweisen und √ľber ein erfahrenes Managementteam verf√ľgen. Der Fund er√∂ffnet dem Anleger Zugang zu rund 900 Direktbeteiligungen und weit √ľber 200 Private Equity-Funds. Die Selektion f√ľr den LPActive Value Fund basiert auf folgenden Kriterien:

    • Transparenz / Investment Strategie
      Der LPActive Value Fund investiert nur in Listed Private Equity-Aktien, f√ľr welche die LPX Group im Rahmen eines eigens entwickelten Net Asset Value (NAV oder innerer Wert)-Modells eine klare Aussage √ľber die Struktur und Werthaltigkeit des Portfolios machen kann.
    • Track Record / Management Qualit√§t
      Der Fokus liegt auf Titeln, welche eine gute historische NAV-Performance (d.h. einen guten Track Record) aufweisen und √ľber ein ausgezeichnetes Management-Team verf√ľgen. Die Management-Qualit√§t wird durch das Research-Team der LPX Group fortlaufend beurteilt.
    • Businessmodell / Organisationsstruktur
      Der Fund bevorzugt intern gemanagte Listed Private Equity-Unternehmen, die direkt in private Unternehmen investieren und in manchen F√§llen ein zus√§tzliches Fund Management-Gesch√§ft betreiben, welches f√ľr den Investor zus√§tzliche Ertr√§ge generiert (General Partner-Ertr√§ge).
    • Bewertungsniveau (Premium / Discount)
      Die aktuellen Premiums / Discounts werden fortlaufend berechnet (LPX live NAV). Die LPX Group analysiert diese im Vergleich mit der relevanten Peer Group und beurteilt quantitativ und qualitativ, ob diese gerechtfertigt sind.
    • Bilanzstruktur
      Kennzahlen wie Liquidit√§tsposition und Finanzierungsstruktur sind zentrale Bausteine der Anlagestrategie des LPActive Value Funds. Auch Verbindlichkeiten ausserhalb der Bilanz wie z.B. Commitments finden dabei Ber√ľcksichtigung.
    • Portfoliocharakteristika / Diversifikation
      Das Portfolio des LPActive Value Fund weist eine sehr hohe Diversifikation hinsichtlich Vintages sowie Investment- (Buyout, Growth und Venture) und Finanzierungs-Stilen (Debt, Equity und Mezzanine) auf. Der LPActive Value Fund ist auch regional breit gestreut mit einer Exposure zu Private Equity-Transaktionen unter anderem in Asien, Europa, Nordamerika und UK.
Fondleitung / FondsadministratorMultiConcept Fund Management S.A.
DepotbankCredit Suisse (Luxembourg) S.A.
Investment ManagerPMG Fonds Management AG
RevisionsgesellschaftPricewaterhouseCoopers (PwC)
FondsdomizilLuxemburg
 
Shareklassen WährungUSD
Geschäftsjahresende31.12.
 
Lancierungsdatum30. November 2017
Bewertungsrhytmustäglich
GewinnverwendungAussch√ľttung
 
ISINLU1726132506
Valor39304719
WKNA2H8TG
BloombergPPFLPVA LX
 
ZeichnungsartAnteile und Betrag
ZeichnungswährungUSD
Orderannahmeschluss17:00
Zugelassen f√ľr den Vertrieb in der Schweizja
Zugelassen f√ľr den Vertrieb in Deutschlandja
 
Maximale Ausgabekommission5.0000%
TER exklusive Performance Fee1.9000
TER inklusive Performance Fee1.9000
TER Datum31. Dezember 2017
Laufende Kosten2.3200
 
EU Zinsbesteuerungin scope - no tax
Steuerstatus DE (InStg)Transparent
Fondsprospekt
D E F
KIID
D E F
PRIIP
D E F
Präsentation
D E F
Jahresbericht
D E F
Halbjahresbericht
D E F
Factsheet
D E F I
Historische NAVs
CSV
Zeichnungsscheine
NAV Entwicklung
Aktuelle Daten
NAV
Seit Lancierung
%
YTD
%
Höchster/Tiefster NAV
Fondsvermögen
in Mio.